Nyugdíjpénztárak: mostantól főszerepben a hozamok
Mind a magánnyugdíj, mind az önkéntes nyugdíjpénztárak növelték befektetési állományukat 2009 utolsó negyedévében, áll a Stabilitás Pénztárszövetség, tagpénztárai adatai alapján készített 2009. negyedik negyedéves elemzésében.
Mint a közleményben kifejtik, a múlt év utolsó negyedévében a magánnyugdíjpénztárak taglétszáma csökkent, ami nem volt meglepő, hiszen a múltbeli adatok alapján is az új belépők számának csökkenésére lehetett számítani az év utolsó időszakában. A szokásos fluktuáció mellett megjelent egy új, egyszeri elem a taglétszám változásában, ami a társadalombiztosítási nyugdíjrendszerbe történő visszalépés lehetőségét 2009 év végéig biztosító vonatkozó jogszabály volt. Az utolsó negyedévben szintén jelentősen emelkedett a pénztárt váltók aránya, amelyre magyarázat lehet az üzleti év végével összefüggő tagtoborzás intenzitása.
Aki nem akar nyomorogni, fiatalon rakjon félre
A negyedévben a magánnyugdíjpénztári portfólió összetételében érdemben nem történt változás. A készpénz állomány továbbra is alacsony, viszont kis mértékben emelkedett a kötvények súlya és a magyar állampapírok aránya a portfólión belül. A részvény és részvény típusú pénzügyi eszközök portfólión belüli súlya nem változott. 2009. negyedik negyedévben a magánnyugdíjpénztáraknál a kötvények 52,19, a befektetési jegyek 31,52, míg a részvények 12,54 százalékát teszik ki a portfólió összetételnek. Az összesített magánnyugdíjpénztári portfólió deviza és földrajzi kitettsége, diverzifikációja a negyedévben csökkent, a negyedév végén a hazai pénzügyi eszközök súlya 77,7 százalék, míg a külföldi eszközök 22,3 százalékot tesznek ki a portfólión belül- így a Stabilitás.
Egyénre szabható lesz a nyugdíjpénztári rendszer
A teljesítmények a negyedévben a kockázati profilnak megfelelően alakultak. A magánnyugdíjpénztári Klasszikus portfólió 1,40, a Kiegyensúlyozott portfólió 2,10, míg a Növekedési portfólió 3,26 százalékos átlaghozamot ért el. A portfóliókban jelenleg is a hazai eszközök vannak túlsúlyban, így a hazai gazdaság, és a hazai pénz- és tőkepiac teljesítménye determinálja a pénztári hozamokat.
Eközben a Stabilitás önkéntes nyugdíjpénztári - összesen 28 pénztár - vagyon összesített piaci értéke 18,5 milliárd forinttal, azaz 2,6 százalékkal 736,4 milliárd forintra emelkedett a negyedik negyedévben. Az állományváltozásban a pénztárak befektetési tevékenységének pozitív eredménye mellett a nyugdíjszolgáltatásokkal összefüggésben teljesített, továbbá a nem szolgáltatási jellegű kiadások játszottak szerepet, amelyek értéke negyedévről-negyedévre csökkenő tendenciát mutat. A negyedik negyedévben az egyéni befizetések adóoptimalizálási céllal szezonális hatásának köszönhetően (hasonlóan az előző évekhez) a bevételek az előző negyedévekhez képest jelentősen emelkedtek. A konzervatív befektetési eszközösszetétel mellett a befektetési teljesítmények a hazai állampapírpiac teljesítményével egyenes arányban továbbra is kedvezően alakultak 2009. negyedik negyedévben.
A Stabilitás önkéntes nyugdíjpénztárak taglétszámcsökkenése folytatódott a negyedik negyedévben is, de annak dinamikája lassul. Működési háttértől függetlenül minden pénztár ügyfeleket vesztett el az elmúlt időszakban, ami a továbbra is a rendszert elhagyó 10 éves várakozási időt elérő vagy szolgáltatásban részesülő megtakarításaik kifizetéséről rendelkező tagokkal magyarázható, teszi hozzá a főtitkár.
Az önkéntes nyugdíjpénztári portfóliókban kis mértékben növekedett a készpénz és folyószámla állomány, ezzel párhuzamosan csökkent a kötvények és részvények súlya. A hagyományosan konzervatív befektetési politikával rendelkező önkéntes pénztáraknál a hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok, illetve a hazai állampapírok portfólión belüli súlya továbbra is magas. A negyedévben számottevően a befektetési jegy állomány emelkedett. A választható portfóliós rendszerben működő önkéntes nyugdíjpénztáraknál a kötvények 67,10, a befektetési jegyek 19,18, míg a részvények 7,16 százalékát adják a portfólió összetételnek. Ez az arány a nem választható portfóliós rendszerben működő önkéntes nyugdíjpénztáraknál eltérő: a kötvények 73,33, a befektetési jegyek 11,51, míg a részvények 4,55 százalékát teszik ki a portfólió összetételnek. Az önkéntes nyugdíjpénztári teljesítményekben az egyportfóliós modellt alkalmazó pénztárak hozama (1,94 százalék) a negyedévben továbbra is alatta maradt a választható portfóliós rendszert üzemeltető pénztárak hozamának (2,13 százalék).
Az összesített portfólió deviza és földrajzi kitettsége, diverzifikációja továbbra is nagyon alacsony. A negyedév végén a hazai pénzügyi eszközök súlya 87 százalék, míg a külföldi eszközök aránya csak 13 százalék volt, amely messze elmarad a magánnyugdíjpénztárétól. Az önkéntes nyugdíjpénztári portfóliók teljesítménye elsősorban a hazai állampapírpiac teljesítményéhez igazodik, hiszen a portfóliók domináns eleme a hazai állampapír - jegyzi meg Juhász Istvánné.
- 2024.04.04Six Sigma Black Belt képzés 9 napos gyakorlatorientált, intenzív képzési program, amely készségszintre fejleszti a résztvevőket a 6 Sigma ismeretek elsajátításában, alapoktól a Green Belt ismereteken át magas szintű hatékonyságjavító projektek megvalósításáig. Részletek Jegyek
- 2024.04.04Az Év Irodája Konferencia & Díjátadó Kíváncsi vagy, hogy kié lesz Az Év Irodája díj, érdekelnek a legmodernebb irodai megoldások, valamint a magyar és nemzetközi piacot meghatározó szakemberek tapasztalatai? Akkor ott a helyed! KIKET FOGUNK DÍJAZNI? Részletek Jegyek
- 2024.04.23Humán controlling mutatószámok a gyakorlatban A képzés célja: A HR munka modern személetének és mérésének, számításának gyakorlati ismerete. A humán controlling egyes eszközeit konkrét példákon mutatjuk be, a résztvevőkkel közösen értékeljük azok alkalmazását. Részletek Jegyek
- 2024.04.30NewLeadership – Vezetői eszköztár bővítése Önmaguk fejlesztését is fontosnak tartó középvezetőknek, frissen kinevezett döntéshozóknak szóló komplex és intenzív vezetőfejlesztő program sok gyakorlattal. Különlegessége, hogy a résztvevők átgondolhatják és megoszthatják egymással aktuális kihívásaikat és még a kritikus vezetői helyzetek megoldásáról is tanulhatnak egymás jó gyakorlatából is! Részletek Jegyek
A 2023-mas pályázatra 29 település és 37 munkahely jelentkezett. Teljes cikk
A családokért felelős államtitkár elmondta, hogy a kormány még nagyobb hangsúlyt akar fektetni a családok "testi-lelki-szellemi egészségének" elősegítésére. Teljes cikk
Évi 12 ezer forint állami támogatás azoknak jár, akik egy év alatt legalább 120 ezer forintot tesznek félre ebben a megtakarítási formában -... Teljes cikk
- Kiugró hozamot értek el a nyugdíjpénztárak tavaly 2 hete
- Mikor kérhető a nyugdíj újraszámítása? 3 hete
- Ajándékötletek nyugdíjba készülő kollégáknak 4 hete
- Méltányossági: nyugdíjemelés, árvaellátás, táppénz és gyed 1 hónapja
- Rövid idő alatt brutálisan emelkedett a nyugdíjasként foglalkoztatott pedagógusok száma 2 hónapja
- 71 éves korunkig kéne dolgoznunk, hogy ne omoljon össze a nyugdíjrendszer? 2 hónapja
- Elkezdték folyósítani a dupla nyugdíjat 2 hónapja
- A nyugállományba vonuló pedagógusok is kapnak fizetésemelést 2 hónapja
- Korábban kezdi kézbesíteni a Magyar Posta a februári dupla nyugdíjellátást 2 hónapja
- Már nyugdíj-előtakarékossági célból is vásárolható állampapír 2 hónapja
- Felmérés: a dolgozók 30 százaléka biztos benne, hogy nem fog kijönni az állami nyugdíjból 2 hónapja